如果不是2001年至2003年能從銀行借到款，恐怕秦豐農業(yè)造假之事早就露餡

　　2005年4月19日，從事各類農作物種子的培育、生產、加工和銷售的楊凌秦豐農業(yè)科技股份有限公司（秦豐農業(yè)，600248）公告被陜西省證監(jiān)局立案調查，8月20日，它披露發(fā)現(xiàn)重大會計差錯：2001年度利潤差錯6189萬元，2002年度利潤差錯6764萬元，多提壞賬準備8萬元。

　　說是重大會計差錯，其實就是造假。作為農業(yè)類公司造假的又一新案，公司卻連一點歉意也不表達。細讀公司歷年年報，令觀者更是疑問重重，秦豐農業(yè)真的只是在2001年和2002兩年造假么？在明顯的會計差錯和管理層明顯失當?shù)慕洜I行為面前，公司的獨立董事們和負責年報審計的注冊會計師們又做了什么呢？

　　造假手段剖析

　　秦豐農業(yè)此前公布的2001年和2002年凈利潤分別是2722萬元和1938萬元，如果減掉虛增的部分，則分別虧損3467萬元和4826萬元。明明是虧損，非要做出盈利，而企業(yè)盈利必然表現(xiàn)為資產增加（或者負債的減少，非常少見），既然利潤是假的，那么顯然公司的一部分資產也應該是假的。問題的關鍵是，到底哪些資產是假的，大名鼎鼎的藍田股份造假虛增的是固定資產，審計師很難跑到洪湖水下去數(shù)樁子，那么，秦豐農業(yè)呢？

　　秦豐農業(yè)半年報對以前年度的會計差錯做了調整，可見公司虛增的主要是預付賬款和存貨。

　　從2004年年報來看，預付賬款已經很異常了，期初只有6673萬元，期末增長一倍到13616萬元，然而公司當年的主營業(yè)務收入反而比上年下降7%；存貨更是因為有4000萬元未能取得購貨發(fā)票而受到注冊會計師關注，成為其出具非標意見審計報告的主要理由之一；再結合前面講到的壞賬準備，按計提比例來分析，虛增的其他應收款賬齡也在一年之內。綜合以上情況來看，如果不是公司告訴我們它是在2001年和2002年虛增利潤，人們會更加懷疑它 2004年的業(yè)績。

　　現(xiàn)在的問題是，既然調整的資產幾乎都是在2004年虛增的，那么2001年和2002年虛增的又是什么資產？它們又是如何轉化成存貨和預付賬款的呢？

　　2001年秦豐農業(yè)應收賬款、其他應收款、預付賬款和存貨比上一年增加了1346萬元，2002年經營性應收項目和存貨的增加也只有4183萬元，這些數(shù)字與公司虛增利潤的數(shù)字相差甚遠。而如果虛增的是長期投資、固定資產、無形資產和其他長期資產，又很難在以后轉化成其他形態(tài)的資產，從年報中也未能發(fā)現(xiàn)有這樣的跡象，因此，秦豐農業(yè)有極大的可能虛增了貨幣資金，而貨幣資金因為可以從銀行那里驗證其真實性，本應是最難造假的。

　　報表顯示2004年初秦豐農業(yè)賬面上有現(xiàn)金2.46億元，與以前年度相比并不算少，然而管理層在總結虧損的原因時居然稱“公司流動資金緊張，嚴重影響了公司主營業(yè)務的順利開展，造成公司銷售收入較上年明顯降低�！爆F(xiàn)在看來，這句當初令人不解的話倒有可能是真實的。

　　如果不是2001年至2003年秦豐農業(yè)能夠從銀行借到款使得表中籌資活動產生的現(xiàn)金流量為較大的正數(shù)，恐怕造假行為早就露餡了。2004年公司借不到錢，于是很快就東窗事發(fā)了。

　　直到2004年，公司的注冊會計師上海東華會計師事務所才注意到秦豐農業(yè)銀行存款方面的問題，而且其措辭頗有誤導之嫌，“由于秦豐農業(yè)會計資料交接、保管不善，造成個別銀行原始單據（其中有7360703.21元銀行利息費用的原始單據）和個別銀行賬戶的對賬單原件丟失，致使我們未能核對相關銀行賬目，無法判斷這些事項對會計報表的影響程度。”銀行利息有多重要？！

　　銀行原始單據不全、部分存貨沒有發(fā)票以及資產置換進來的土地沒有過戶，這是東華所在審計報告中特意說明的事項，從現(xiàn)在掌握的情況來看，東華的審計工作是失敗的。即使是當時，會計師也應該出具保留意見或無法表示意見的審計報告，然而，投資者看到的只是一份帶有說明段的無保留意見的審計報告。

　　無形資產迷霧

　　2001年秦豐農業(yè)無形資產中土地使用權期初數(shù)為4682萬元，當年增加了7804萬元，公司稱除233萬元以外其余均為購買取得。2002年土地使用權又新增加了2893萬元，其中1000萬元根據會計報表附注為內蒙土地。到了2003年，秦豐農業(yè)與自然人陳凱紅設立內蒙古秦豐農業(yè)綜合開發(fā)有限公司，秦豐農業(yè)以土地、房產等建筑物和機器設備等固定資產出資7760萬元，占97%的股份。秦豐農業(yè)的出資中，土地使用權賬面價值為6753萬元，這個數(shù)字比2001年初土地使用權賬面價值還要大。而且秦豐農業(yè)作為一家陜西公司，2001年時的土地應該大多在陜西。那么，用于出資的土地顯然應該至少大部分是2001年以后取得的。很奇怪為什么從2001年開始秦豐農業(yè)會花很多錢在內蒙買地，而且一放就是兩年。更奇怪的是過了沒多久，2004年1月，秦豐農業(yè)就與大股東陜西省種業(yè)集團簽訂協(xié)議，將內蒙古秦豐農業(yè)綜合開發(fā)有限公司的出資額轉讓給種業(yè)集團，而這筆交易的結果是，直到2005年上半年種業(yè)集團也沒有付款給秦豐農業(yè)，欠款一直掛在其他應收款里。

　　用于出資的這塊土地使用權資產存在疑問，是真是假迷霧重重，2001年也正是公司開始造假的時候。如果是假，則可以斷定秦豐農業(yè)造假金額絕不只是公告中所披露的金額；即使是真，公司的決策也大有問題，6753萬元的資產幾年來非但沒有給公司帶來任何效益，而且由于大股東種業(yè)集團財務處于極度困境之中，目前持有公司的股權已全部被司法凍結，這筆巨款收不回來的可能性是非常大的。

　　資金外流之憂

　　秦豐農業(yè)與種業(yè)集團的交易還不僅限于上面一項。

　　2004年10月2日，種業(yè)集團與秦豐農業(yè)子公司陜西省秦豐雜交油菜種子有限公司（下稱油菜公司）簽訂借款合同，向油菜公司借款2000萬元，后者3天后就支付了這筆錢。

　　2004年12月26日，秦豐農業(yè)董事會通過了與種業(yè)集團進行資產置換的議案，將其他應收款5900萬元（其中2004年3月18日借給參股公司北京曼德琳精美食品有限公司流動資金5000萬元，11月16日借給陜西誠泰科技開發(fā)有限公司900萬元）、存貨-秦單七號玉米種子2002萬元，合計7902萬元置換給種業(yè)集團，種業(yè)集團將五宗土地使用權5610萬元以及五個農作物品種所有權1602萬元合計9219萬元置換給公司，差額部分 1317萬元還抵消了應收種業(yè)集團的款項。由于土地使用權未辦理過戶手續(xù)，注冊會計師特意在審計報告中作了說明。

　　以上各項交易，由秦豐農業(yè)流出的資金達9902萬元。問題是，秦豐農業(yè)本來也不是資金充裕的企業(yè)，否則管理層也不會在年報中訴苦，如此損害上市公司利益的行為能夠得逞，公司的獨立董事們竟然不管不顧？

　　更可怕的是資金流出對象還不僅限于大股東。

　　2004年12月24日，秦豐農業(yè)與西安榮豐科技發(fā)展有限公司簽訂了股權轉讓協(xié)議，以1800萬元受讓其持有的西安大鵬生物科技股份有限公司股權1600萬股（占總股本26.67%）。這宗交易或許能夠為公司帶來一些投資收益，但因為持股太少，對大鵬生物的經營決策影響有限，獲取現(xiàn)金回報的可能性要小得多，對資金匱乏的秦豐農業(yè)來講應該不是什么好買賣。

　　2005年1月4日，秦豐農業(yè)向西安華仁國際貿易有限公司、陜西福特萊農資有限公司轉讓子公司陜西農科化肥有限公司，該資產的賬面價值為 1060萬元，出售取得收益224萬元�？雌饋硭坪醪诲e，然而其他應收款在2005年上半年增加了1780萬元，增幅為12.70%，公司稱主要是應收陜西農科化肥有限公司款項增加所致，也就是說秦豐農業(yè)還是沒有得到現(xiàn)金！再看看2005年半年報對經營情況的分析，出售農科化肥竟然成為秦豐農業(yè)解釋收入和利潤減少的主要原因，真不知道公司的管理層是怎么想的。

　　獨董和注冊會計師作用何在？

　　如此大的一件造假案，人們不禁要問，秦豐農業(yè)的獨立董事和負責年報審計的注冊會計師干什么去了？公司的獨立董事中馮均科先生是管理學博士、教授、注冊會計師，現(xiàn)任西安交通大學會計學院審計系主任、會計研究所副所長，另外三名獨董則分別是經濟學、法學和農學專家。他們盡到了自己應盡的職責了嗎？

　　存貨有假，預付賬款不實，再加上銀行存款和土地使用權可能有假，注冊會計師是否又保持了應有的職業(yè)謹慎態(tài)度？以預付賬款為例，秦豐農業(yè)在 2004年年報中清清楚楚地列示了前5位欠款單位明細：眉縣種子公司2000萬元，陜西省糧食作物研究所2000萬元、鎮(zhèn)安縣種子公司1200萬元、宜君縣種子公司1474萬元、乾縣種子公司1127萬元，合計7801萬元。鑒于秦豐農業(yè)會計差錯更正后預付賬款只有5489萬元，可以斷定上述單位中至少有部分預付賬款是虛假的，然而注冊會計師并沒有發(fā)現(xiàn)其中的舞弊現(xiàn)象。當然，秦豐農業(yè)有與上述單位串通的可能性，例如在審計報告中對沒有取得購貨發(fā)票的存貨有這樣的描述：“秦豐農業(yè)控股子公司陜西秦豐雜交玉米種子有限公司2004年12月份購入的部分玉米種子尚未取得供種單位開具的發(fā)票；其中截至審計抽盤日有 646萬元（61.5萬公斤）種子已發(fā)運給客戶，我們已取得了收貨單位關于收到種子的傳真件回函，但由于收貨單位的原因，我們對發(fā)出存貨未能進行實地詢證，以取得充分的審計證據�！�

　　對秦豐農業(yè)案中當事人的責任認定是政府部門的公務，但以下事實卻使人相信注冊會計師和會計專業(yè)獨董并沒有認真地審查公司年報。

　　陜西農科化肥有限公司曾經是秦豐農業(yè)的子公司，2001年納入合并報表范圍，2004年年報顯示秦豐農業(yè)持有農科化肥60.83%的股權，按財政部《合并會計報表暫行規(guī)定》，內部債權與債務項目，即母公司與子公司、子公司相互之間的債權和債務項目在編制合并會計報表時應予以抵消。通俗地講，如果我們統(tǒng)計一個家庭的財富，丈夫欠妻子多少錢是根本不予考慮的。然而，在秦豐農業(yè)2004年年報中就出現(xiàn)了這樣奇怪的一幕：在合并報表會計附注中，其他應收款居然有應收農科化肥款1960萬元，秦豐農業(yè)還特地進行了解釋，“系本公司和本公司控股子公司陜西省秦豐雜交油菜種子有限公司其他應收款掛賬與陜西農科化肥有限公司其他應付款差額19604380.00元，差異尚在核實，待查明原因后再予以處理，按謹慎性原則，全額計提壞賬準備�！逼渌麘�收款產生的原因已經令人啼笑皆非，而對其計提1960萬元的壞賬準備使得管理費用增加相同的金額，對秦豐農業(yè)利潤的影響不能算小。按規(guī)定，對合并報表范圍內部債權提取的壞賬準備也應予以抵消。如此明顯的錯誤難道是中間另有隱情么？