一、問題的提出

　　新經(jīng)濟(jì)時代，商譽(yù)在企業(yè)中的地位越來越重要，因此受到越來越多的重視，但商譽(yù)的確認(rèn)與計量則成為會計核算中的一大難題，尤其是自創(chuàng)商譽(yù)是否予以確認(rèn)成為爭論的焦點。多數(shù)學(xué)者認(rèn)為自創(chuàng)商譽(yù)應(yīng)該予以確認(rèn)，現(xiàn)行的對自創(chuàng)商譽(yù)的處理模式成為理論界批評的重點。就此問題，目前的研究情況為，指出了知識經(jīng)濟(jì)對傳統(tǒng)會計中無形資產(chǎn)核算的影響：第一，傳統(tǒng)會計已不能滿足對無形資產(chǎn)核算的需要，以致于所提供的會計信息不具有客觀性；第二，傳統(tǒng)會計不能滿足對無形資產(chǎn)管理的需要，一些理論和規(guī)定在工業(yè)經(jīng)濟(jì)時代有其合理性，但在知識經(jīng)濟(jì)時代則明顯不能適應(yīng)社會發(fā)展的需要，面臨越來越多的挑戰(zhàn)；第三，傳統(tǒng)會計對無形資產(chǎn)范圍界定過窄，無形資產(chǎn)計量范圍中尚未包括許多符合無形資產(chǎn)性質(zhì)的項目，即使是無形資產(chǎn)中的商譽(yù)也只有在外購或兼并其他企業(yè)時，方可計量并作價入賬，自創(chuàng)商譽(yù)不予以確認(rèn)；第四，傳統(tǒng)會計的計量基礎(chǔ)受到挑戰(zhàn)，在工業(yè)經(jīng)濟(jì)時代，無形資產(chǎn)計量以投入價值為基礎(chǔ)。但在知識經(jīng)濟(jì)條件下，無形資產(chǎn)計量對于企業(yè)財務(wù)狀況的描述起決定性作用，以投入價值為基礎(chǔ)進(jìn)行反映不能適應(yīng)實際需要。而商譽(yù)作為無形資產(chǎn)的重要組成部分，無疑也面臨許多新的問題，因此多數(shù)學(xué)者提出應(yīng)該對自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)，分析了現(xiàn)行自創(chuàng)商譽(yù)處理模式的不足及負(fù)面影響，但對實務(wù)中如何操作還沒有形成統(tǒng)一的認(rèn)識。鑒于自創(chuàng)商譽(yù)在確認(rèn)與計量方面所存在的諸多問題，將其納入現(xiàn)行的財務(wù)會計體系尚需做大量的工作，可謂任重而道遠(yuǎn)。

　　新經(jīng)濟(jì)可以理解為與經(jīng)濟(jì)全球化，或與網(wǎng)絡(luò)等新產(chǎn)業(yè)革命，或與科學(xué)技術(shù)日新月異等密切相關(guān)，全球化、網(wǎng)絡(luò)化、高新科技化、知識化，應(yīng)是其本質(zhì)內(nèi)涵。種種跡象表明，信息技術(shù)革命等高新科技對整個經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的方方面面帶來了巨大震蕩，包括對企業(yè)的財務(wù)與會計。

　　由于高新科技的迅猛發(fā)展，導(dǎo)致了一些公司的市場價值與其會計的賬面價值大相徑庭，我們從中可以感受到，各企業(yè)市場價值與賬面價值之間的差距在擴(kuò)大，市場價值與賬面價值朝不同的方向變化（或是正向差距，或是反向差距）。雖然難以肯定這種差距究竟還會有多大，然而，有一點可以肯定，那就是新經(jīng)濟(jì)導(dǎo)致了無形資產(chǎn)的增加和社會財富的虛擬化。在企業(yè)中，凝聚著知識和智慧的專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)、商譽(yù)等無形資產(chǎn)與日俱增，在企業(yè)總資產(chǎn)中，無形資產(chǎn)的比重逐漸超過有形資產(chǎn)。在一些高科技企業(yè)中，這種趨勢尤為明顯，企業(yè)的無形資產(chǎn)已占到資產(chǎn)總額的50%－70%，其中一部分是可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)，如專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)等，還有一部分是不可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)-商譽(yù)。按傳統(tǒng)會計模式和會計慣例，對無形資產(chǎn)作如下處理：企業(yè)的專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)等可辨認(rèn)無形資產(chǎn)必須予以確認(rèn)，但商譽(yù)則只確認(rèn)外購部分而不確認(rèn)自創(chuàng)部分。我國2002年1月起實行的《企業(yè)會計準(zhǔn)則-無形資產(chǎn)》仍沿用了傳統(tǒng)的模式和慣例。這種建立在工業(yè)經(jīng)濟(jì)背景下的觀點，在新經(jīng)濟(jì)新形勢下，必須重新認(rèn)識。當(dāng)理論賴以建立的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)發(fā)生變化時我們對理論的認(rèn)識也應(yīng)進(jìn)一步深化。本文將針對爭議較多的自創(chuàng)商譽(yù)的處理作些論述。

　　二、商譽(yù)的定義極其內(nèi)涵

　　會計界對如何定義商譽(yù)逐漸形成了幾種有代表性的觀點，即超額盈利觀、剩余價值觀和無形資源觀。超額盈利觀認(rèn)為商譽(yù)是超額盈利的那部分價值；剩余價值觀認(rèn)為商譽(yù)是企業(yè)總體價值與單項可辨認(rèn)有形資產(chǎn)和無形資產(chǎn)價值的未來現(xiàn)金凈流量貼現(xiàn)值的差額；無形資源觀認(rèn)為，既然商譽(yù)是由諸如優(yōu)越的地理位置、良好的企業(yè)聲譽(yù)、廣泛的社會關(guān)系、卓越的管理隊伍和優(yōu)秀的員工等構(gòu)成，而這些都是看不見摸不著且又無法入賬記錄其金額的，故商譽(yù)實際上是指企業(yè)上述各種未入賬的無形資源。上述三種定義從不同側(cè)面說明了商譽(yù)的本質(zhì)特征，即商譽(yù)是企業(yè)擁有和控制的，能夠為企業(yè)帶來未來超額經(jīng)濟(jì)利益的無法具體辨認(rèn)的資源。這一定義包含以下兩點內(nèi)容：首先，商譽(yù)是一項資產(chǎn)，符合資產(chǎn)的定義；第二，商譽(yù)是無形的，并能夠為擁有者帶來未來經(jīng)濟(jì)利益。我國會計準(zhǔn)則規(guī)定，商譽(yù)是無形資產(chǎn)的一部分，雖然在國際上有將商譽(yù)和無形資產(chǎn)區(qū)分的作法，但區(qū)分與否，不影響對商譽(yù)所下的定義。這里值得強(qiáng)調(diào)的一點是，商譽(yù)無法同企業(yè)整體脫離而單獨用于交換，這也正是商譽(yù)確認(rèn)與計量的復(fù)雜性之所在。在明確了商譽(yù)的定義后，我們將對自創(chuàng)商譽(yù)確認(rèn)和計量的必要性及具體的確認(rèn)和計量的方法作些探討。

　　三、新經(jīng)濟(jì)環(huán)境下對自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)和計量的必要性和可能性

　　（一）新經(jīng)濟(jì)對傳統(tǒng)商譽(yù)的處理模式的影響

　　新經(jīng)濟(jì)時代，建立在工業(yè)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)上的傳統(tǒng)會計受到挑戰(zhàn)，傳統(tǒng)會計中商譽(yù)的處理模式不能滿足對商譽(yù)核算的需要。隨著現(xiàn)代科學(xué)技術(shù)的發(fā)展，企業(yè)所擁有的各種無形資產(chǎn)逐步取代了有形資產(chǎn)的地位，而成為企業(yè)的重要財富。其中商譽(yù)的地位也變得舉足輕重，自創(chuàng)商譽(yù)也不容忽視。但傳統(tǒng)會計只對外購商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)，不對自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)。這樣一項重要資產(chǎn)被排除在合理會計計量范圍之外，應(yīng)該說傳統(tǒng)會計的局限性已嚴(yán)重阻礙了對經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的客觀描述。

　�。ǘ�）不確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)的負(fù)面影響

　　不對自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)和計量有許多負(fù)面影響，主要表現(xiàn)在以下幾個方面：

　　1、違反客觀性原則，造成會計信息的嚴(yán)重失真。在新經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，無形資產(chǎn)在企業(yè)資產(chǎn)中所占比例日趨增長，有的已居主導(dǎo)地位，相比之下，固定資產(chǎn)在企業(yè)資產(chǎn)中所占比重變得越來越小。在這種情況下，會計若仍堅持穩(wěn)健性的原則，對自創(chuàng)的商譽(yù)不予確認(rèn)或僅以不超過初始成本額確認(rèn)，無疑會使企業(yè)資產(chǎn)的賬面價值與實際價值嚴(yán)重背離，導(dǎo)致會計信息嚴(yán)重失真，同時也違反了客觀性和重要性會計原則。

　　2.不符合一致性原則。無論自創(chuàng)或外購，商譽(yù)都是自創(chuàng)的，因為外購商譽(yù)其實是被購并企業(yè)的自創(chuàng)商譽(yù)，只不過在購并之前未予確認(rèn)，而是等到購并時才得以確認(rèn)。當(dāng)購并發(fā)生時，本來為被購并企業(yè)所擁有的但未確認(rèn)的自創(chuàng)商譽(yù)即成為新的集團(tuán)的自創(chuàng)商譽(yù)，新的集團(tuán)只確認(rèn)這一部分，而不確認(rèn)原購并企業(yè)的自創(chuàng)商譽(yù)，這顯然不符合會計一致性原則，提供的整個新的集團(tuán)的商譽(yù)是不全面的。

　　3、違反了權(quán)責(zé)發(fā)生制原則。外購商譽(yù)實質(zhì)是自創(chuàng)商譽(yù)的市場表現(xiàn)形式，早已存在了，非得等到被購并這一事項發(fā)生才確認(rèn)，不符合權(quán)責(zé)發(fā)生制原則。自創(chuàng)商譽(yù)是企業(yè)在長期生產(chǎn)經(jīng)營過程中逐漸形成的成果，企業(yè)應(yīng)在平時就對它確認(rèn)入賬。這樣才符合權(quán)責(zé)發(fā)生制原則。而平時不予以確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)，非得等到購并時才予以確認(rèn)，這種作法實際上是采取收付實現(xiàn)制的原則。

　　4、有悖于會計信息相關(guān)性和可靠性。企業(yè)在購并發(fā)生時才確認(rèn)商譽(yù)，不能真實、及時地反映企業(yè)超額盈利能力的信息，這樣不能及時地向使用者提供有關(guān)商譽(yù)信息，既不能滿足經(jīng)營者正確報告受托責(zé)任的要求，也不能滿足與企業(yè)有利害關(guān)系的各方利用會計信息進(jìn)行經(jīng)濟(jì)決策的需求，因而，不確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)有悖于會計信息相關(guān)性和可靠性。

　�。ㄈ�）自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)的依據(jù)

　　一個項目要作為會計要素確認(rèn)必須符合四個確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)：“（1）定義-該項目必須符合財務(wù)報表要素的定義；（2）可計量性-該項目具有足夠的可靠性和相關(guān)的可計量屬性；（3）相關(guān)性一關(guān)于該項目的信息對用戶決策具有潛在的影響力；（4）可靠性-信息的列報應(yīng)是真實的、可辨認(rèn)的和中性的”。凡是滿足以上四個標(biāo)準(zhǔn)的項目如果符合成本效益的約束條件和重要性原則，則應(yīng)作為財務(wù)報表要素確認(rèn)。對自創(chuàng)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn)是符合確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)的。

　　1、自創(chuàng)商譽(yù)滿足資產(chǎn)的定義。我國有關(guān)法規(guī)規(guī)定，商譽(yù)屬于不可辨認(rèn)的無形資產(chǎn)，商譽(yù)包括外購商譽(yù)和自創(chuàng)商譽(yù)，自創(chuàng)商譽(yù)自然滿足資產(chǎn)的定義。

　　2.自創(chuàng)商譽(yù)滿足可計量性。計量自創(chuàng)商譽(yù)時，我們習(xí)慣于按已知的一些形成自創(chuàng)商譽(yù)因素的投入價值來計量，但形成自創(chuàng)商譽(yù)的因素眾多，很多因素我們根本就不知道，所以，計量自創(chuàng)商譽(yù)，只按已知因素的投入價值來計量是不全面、不科學(xué)的。自創(chuàng)商譽(yù)按它的產(chǎn)出價值計量較為合理。合并商譽(yù)盡管不像其他資產(chǎn)那樣容易計量，特別是在后續(xù)計量上，但它仍然滿足可計量性這一確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)。作為企業(yè)獲取超額收益的能力，其價值自然就是超額收益的體現(xiàn)，對超額收益的確認(rèn)就是對商譽(yù)的計量。

　　3、自創(chuàng)商譽(yù)滿足相關(guān)性。相關(guān)性是指自創(chuàng)商譽(yù)是否對用戶的決策有用，新經(jīng)濟(jì)時代的很多高科技企業(yè)，自創(chuàng)商譽(yù)在總資產(chǎn)中所占比例越來越大，直接影響有關(guān)利益當(dāng)事人的經(jīng)濟(jì)決策，利益各方都時時關(guān)注自創(chuàng)商譽(yù)的存在及其變化情況，相關(guān)性就不言而喻了。不少學(xué)者對商譽(yù)的相關(guān)性進(jìn)行了實證研究。研究結(jié)果表明，報告的商譽(yù)與其市場價值之間存在相關(guān)關(guān)系。這就意味著，市場投資者把商譽(yù)看作是一項資產(chǎn)。因此，商譽(yù)滿足相關(guān)性的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)。

　　4、自創(chuàng)商譽(yù)滿足可靠性。形成自創(chuàng)商譽(yù)的單項因素不可靠，并不能否認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)的可靠性，各單項因素對自創(chuàng)商譽(yù)的作用最終都反映到企業(yè)未來超額盈利能力上，而企業(yè)未來超額盈利能力是能可靠預(yù)計的。自創(chuàng)商譽(yù)也是能可靠計量的，而且所謂計量的可靠性也是相對的概念，例如固定資產(chǎn)的初始價值是按歷史成本原則計量的，是可靠的，但投入使用后，企業(yè)可用不同的折舊方法計提折舊，每年末固定資產(chǎn)的價值也就不太可靠了。既然對固定資產(chǎn)能容忍其相對可靠為什么對自創(chuàng)商譽(yù)就不能容忍呢？把握可靠性必須和相關(guān)性結(jié)合起來，不能片面追求絕對可靠而大大損害其相關(guān)性，這樣一來會計信息雖“可靠”，但卻是無用的。

　　四、自創(chuàng)商譽(yù)的確認(rèn)、計量方法等問題的探討

　　商譽(yù)是企業(yè)資產(chǎn)組合的整體效應(yīng)，能夠為企業(yè)帶來未來超額經(jīng)濟(jì)利益。其價值自然就是未來超額經(jīng)濟(jì)利益的體現(xiàn)，對未來超額經(jīng)濟(jì)利益的確認(rèn)就是對自創(chuàng)商譽(yù)的計量。具體操作步驟是：首先，確定企業(yè)的超額經(jīng)濟(jì)利益數(shù)額；然后，將超額經(jīng)濟(jì)利益按平均利潤率折現(xiàn)，即可得到自創(chuàng)商譽(yù)的價值。計算公式可以表述為：自創(chuàng)商譽(yù)價值=［可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的公平價值×（預(yù)期投資報酬率-同行業(yè)平均利潤率」×按正常投資報酬率計算的年金現(xiàn)值因子。在計算過程中平均資產(chǎn)利潤率可以選擇行業(yè)平均利潤率、社會平均利潤率、銀行同期利率或企業(yè)平均投資報酬率等。

　　現(xiàn)舉一例加以說明：假設(shè)某公司凈資產(chǎn)經(jīng)評估確認(rèn)為35000萬元，且其所在行業(yè)的平均投資報酬率為15%，根據(jù)近3年的經(jīng)營實績及未來5年的盈利預(yù)測，該公司的凈資產(chǎn)投資報酬率為20%.經(jīng)分析評估該公司的超額盈利水平將持續(xù)5年。

　　1、計算該公司正常投資報酬：正常投資報酬=可具體辨認(rèn)的凈資產(chǎn)公平價值×同行業(yè)平均利潤率。該公司正常投資報酬=35000×15%=5250（萬元）。

　　2.計算預(yù)期的投資報酬：預(yù)期投資報酬一可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的公平價值×預(yù)期投資報酬率。該公司預(yù)期投資報酬=35000×20%＝7000（萬元）。

　　3、計算超額利潤：超額利潤=預(yù)期投資報酬-正常投資報酬。該公司超額利潤=7000－5250＝1750（萬元）。

　　4、計算確定自創(chuàng)商譽(yù)的價值：自創(chuàng)商譽(yù)的價值=超額利潤×按正常投資報酬率計算的年金現(xiàn)值因子。該公司的商譽(yù)價值=1750×3.35216＝5866.28（萬元）。

　　自創(chuàng)商譽(yù)是超額經(jīng)濟(jì)利益折現(xiàn)的結(jié)果，它只表示企業(yè)具有這樣一種能力，這種能力并不會隨著時間的推移而減少，它不存在價值攤銷問題，但是，這種能力可能會在各期發(fā)生波動，需要對其加以反映。所以在自創(chuàng)商譽(yù)確認(rèn)并予以計量后，還應(yīng)對其定期進(jìn)行評估，根據(jù)評估值來調(diào)整其賬面價值，以真實反映其價值。評估應(yīng)由依法取得相應(yīng)資格的評估機(jī)構(gòu)來進(jìn)行。

　　對自創(chuàng)商譽(yù)的記錄問題，理論界持有不同的觀點。其一，認(rèn)為對自創(chuàng)商譽(yù)不應(yīng)進(jìn)行會計處理，一方面它是根據(jù)超額收益折算而來，以此作為會計處理的依據(jù)缺乏可驗證性，隨意性較大；另一方面，企業(yè)一項資產(chǎn)的獲得實際上是另一項資產(chǎn)的轉(zhuǎn)化或者是一項權(quán)益的增加，而自創(chuàng)商譽(yù)的增加并沒有伴隨資產(chǎn)或權(quán)益的變化，就此進(jìn)行會計處理并不合理。為此，以上計算出的商譽(yù)價值只是反映企業(yè)的超額盈利能力，其價值應(yīng)作為表外項目列示。其二，采用“無形資產(chǎn)-商譽(yù)”和“商譽(yù)基金”兩個始終對應(yīng)的會計科目反映確認(rèn)計量的商譽(yù)，并在資產(chǎn)負(fù)債表中列示，但不計入資產(chǎn)權(quán)益總額之中。對于這一問題，筆者認(rèn)為，在現(xiàn)階段，由于法規(guī)、制度不完善，不能保證自創(chuàng)商譽(yù)評估的真實可靠性，以及對未來盈利的預(yù)測能力不夠強(qiáng)，對自創(chuàng)商譽(yù)不進(jìn)行會計處理，只作表外披露。但對其確認(rèn)是不容質(zhì)疑的。隨著科技的發(fā)展，人們對資產(chǎn)的評估和對未來盈利的預(yù)測能力會大大增強(qiáng)，應(yīng)對其進(jìn)行記錄，以更好地反映商譽(yù)的性質(zhì)。具體的會計處理方法還有待于進(jìn)一步探討。

　　新經(jīng)濟(jì)時代并非所有企業(yè)都有自創(chuàng)商譽(yù)，只有那些較同業(yè)相比有超額盈利能力的企業(yè)才確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)。這里有一個問題，即對于預(yù)期投資報酬小于正常投資報酬的企業(yè)，這部分差額是否該確認(rèn)及如何確認(rèn)？筆者對這一問題尚沒有認(rèn)識清楚，在此將其列出，以待進(jìn)一步探討。