目前中國經(jīng)濟(jì)處在一個(gè)特殊的歷史時(shí)期，國有企業(yè)改革進(jìn)入攻堅(jiān)階段，地區(qū)差距和城鄉(xiāng)差距過大的問題亟待解決，產(chǎn)業(yè)升級(jí)加快，企業(yè)集中度提高，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，就業(yè)矛盾突出，加入WTO后又面臨來自外部的競(jìng)爭(zhēng)壓力，制約需求的內(nèi)在因素很多，在這種情況下，積極的財(cái)政政策就是必然的選擇。連續(xù)4年的實(shí)踐證明，實(shí)行積極財(cái)政政策的效果是好的，成功抵御了1997年亞洲金融危機(jī)和2001年全球性經(jīng)濟(jì)衰退的影響，保持了經(jīng)濟(jì)的持續(xù)快速增長。另外，作為宏觀經(jīng)濟(jì)管理部門，在肯定發(fā)行建設(shè)國債積極作用的同時(shí)，還應(yīng)該研究財(cái)政政策創(chuàng)新的問題，努力尋找其他解決財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)與需求不足這對(duì)矛盾的有效方法，進(jìn)一步提高財(cái)政政策的效率，并利用財(cái)政政策培育經(jīng)濟(jì)主體內(nèi)在的良性循環(huán)機(jī)制，這也是積極財(cái)政政策的題中應(yīng)有之義，不能一說積極財(cái)政政策就是增發(fā)國債。

　　積極財(cái)政政策的目的是什么？就是增加社會(huì)的有效需求。沿著這條思路，我們可以尋找其他的政策手段。去年以來，經(jīng)濟(jì)理論界對(duì)減稅的呼聲比較高，希望通過降低企業(yè)稅負(fù)增加企業(yè)投資，通過降低個(gè)人所得稅增加個(gè)人消費(fèi)支出。然而，降低稅負(fù)只是增加了企業(yè)投資和個(gè)人消費(fèi)的能力，并不必然導(dǎo)致企業(yè)投資和個(gè)人消費(fèi)的增加。因此，單純減稅的政策不可取。要想使減稅真正起到增加企業(yè)投資和個(gè)人消費(fèi)的作用，就必須將稅收的減免與實(shí)際的投資和消費(fèi)掛起鉤來。這一點(diǎn)西方國家有比較成功的經(jīng)驗(yàn)可借鑒，那就是企業(yè)投資抵扣企業(yè)所得稅，居民使用消費(fèi)信貸可以抵扣個(gè)人所得稅，特別是后者將財(cái)政減稅政策與擴(kuò)大信貸的貨幣政策相結(jié)合，放大了單純減稅的政策效果。

　　目前實(shí)行減稅政策的阻力主要是擔(dān)心減稅會(huì)使財(cái)政赤字?jǐn)U大，而且擔(dān)心減稅與提高“兩個(gè)比重”（財(cái)政收入占GDP的比重，中央財(cái)政收入占全部財(cái)政收入的比重）的目標(biāo)背道而馳，會(huì)降低財(cái)政收入在GDP中的比重。但是，按照鄧小平同志“三個(gè)有利于”的原則和江澤民同志與時(shí)俱進(jìn)的思想，評(píng)價(jià)一項(xiàng)政策，主要應(yīng)看它是否有利于促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，而不能受某一個(gè)經(jīng)驗(yàn)比重的束縛，所謂“兩個(gè)比重”的合理區(qū)間并不是一成不變的，隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和環(huán)境的變化也是可以做出調(diào)整的。對(duì)這個(gè)問題必須解放思想，實(shí)事求是，絕不能因循守舊，墨守成規(guī)。根據(jù)現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)理論的發(fā)展，財(cái)政的功能已在原有基本功能的基礎(chǔ)上增加了宏觀調(diào)控的功能，從長期看，應(yīng)逐步提高“兩個(gè)比重”，但從短期看，則應(yīng)以宏觀調(diào)控的需要為目的，必要時(shí)也可以降低“兩個(gè)比重”。

　　筆者認(rèn)為，應(yīng)從企業(yè)、居民兩個(gè)方面探討現(xiàn)階段擴(kuò)大需求遇到的困境和減稅對(duì)擴(kuò)大投資與消費(fèi)的作用，將減稅政策與一些對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展作用重大的措施相結(jié)合，以增加社會(huì)的有效需求。

　　減稅政策應(yīng)與消費(fèi)信貸相結(jié)合

　　目前，一般性消費(fèi)品在城鎮(zhèn)家庭已經(jīng)基本飽和，城市居民消費(fèi)已開始向住房、汽車等更高級(jí)的消費(fèi)升級(jí)，而這次消費(fèi)升級(jí)與80年代的老三大件、新三大件的升級(jí)相比，級(jí)差要大得多，因而積累期也要長得多。于是，就出現(xiàn)了市場(chǎng)需求斷層的現(xiàn)象。解決這一矛盾，對(duì)擴(kuò)大需求、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長具有重要意義。從各種政策建議中看，發(fā)展消費(fèi)信貸不失為一個(gè)好辦法，也已為美、英等發(fā)達(dá)國家的實(shí)踐所證明。然而，在實(shí)踐中，并沒有如經(jīng)濟(jì)學(xué)家所預(yù)想的出現(xiàn)消費(fèi)信貸火爆的場(chǎng)面。究竟是什么原因？

　　從各媒體的報(bào)道看，經(jīng)濟(jì)學(xué)家們將原因歸之于缺乏信用體系，銀行貸款缺乏安全感。筆者認(rèn)為，缺乏信用體系固然是一個(gè)重要原因，但不是主要原因。從美國人消費(fèi)資信的心理分析便可找出個(gè)中原因。我們從一些報(bào)道可知，近幾年美國居民總儲(chǔ)蓄為負(fù)值，這讓我們這些中國人很難理解，難道美國人就沒有意外之需嗎？事實(shí)上，美國人也同樣需要儲(chǔ)蓄，他們一方面擁有大量存款，一方面又在大量貸款消費(fèi)。原因就在于美國政府對(duì)消費(fèi)貸款利息允許抵扣個(gè)人所得稅，雖然消費(fèi)貸款的利率高于存款利率，但將消費(fèi)貸款利息抵扣個(gè)人所得稅后，貸款消費(fèi)對(duì)個(gè)人來說就是很劃算的事了。這實(shí)際上是政府的一項(xiàng)鼓勵(lì)消費(fèi)的政策。因此，國家應(yīng)盡快研究出臺(tái)消費(fèi)貸款利息允許抵扣個(gè)人所得稅的政策，使擴(kuò)大內(nèi)需的政策真正落到實(shí)處。其實(shí)，國內(nèi)也有這方面的成功實(shí)例，如上海市就對(duì)個(gè)人住房信貸實(shí)行了抵扣個(gè)人所得稅的優(yōu)惠政策，對(duì)上海房地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展起到了巨大的推動(dòng)作用。

　　在實(shí)行消費(fèi)信貸利息抵扣個(gè)人所得稅的政策時(shí)，建議：第一，應(yīng)允許抵扣個(gè)人所得稅的消費(fèi)信貸必須是針對(duì)大件商品的買方信貸，即在購買行為發(fā)生時(shí)申請(qǐng)的貸款，而不是針對(duì)所有個(gè)人貸款；第二，允許抵扣個(gè)人所得稅的消費(fèi)信貸所針對(duì)的大件商品（如汽車、住房、教育等）必須由政府有關(guān)部門規(guī)定，以便對(duì)社會(huì)生產(chǎn)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和升級(jí)起到引導(dǎo)和調(diào)控作用；第三，消費(fèi)信貸利息無須全部抵扣個(gè)人所得稅，抵扣比例以保證貸款利率等于或略低于存款利率即可，從而將減稅限制在最小范圍內(nèi)；第四，在實(shí)施此項(xiàng)政策的同時(shí)，應(yīng)相應(yīng)提高高收入者的所得稅稅率，以平衡減稅帶來的稅收下降，同時(shí)也能強(qiáng)化這項(xiàng)政策對(duì)消費(fèi)的刺激作用。

　　減稅政策應(yīng)配合企業(yè)的投資需求

　　為了鼓勵(lì)企業(yè)不斷擴(kuò)大再生產(chǎn)，不斷引進(jìn)新技術(shù)新設(shè)備，政府應(yīng)當(dāng)利用經(jīng)濟(jì)杠桿進(jìn)行引導(dǎo)。國家目前在這方面已經(jīng)有所行動(dòng)，如對(duì)使用國產(chǎn)設(shè)備進(jìn)行技術(shù)改造的投資就已經(jīng)允許部分抵扣企業(yè)所得稅。筆者認(rèn)為，在鼓勵(lì)企業(yè)投資方面還應(yīng)加大政策支持的力度。一是應(yīng)擴(kuò)大允許抵扣企業(yè)所得稅的范圍，對(duì)企業(yè)所有固定資產(chǎn)投資都應(yīng)按一定比例允許抵扣企業(yè)所得稅，包括基建項(xiàng)目和技改項(xiàng)目，包括購置國產(chǎn)設(shè)備和進(jìn)口設(shè)備。二是應(yīng)提高企業(yè)設(shè)備折舊率，其實(shí)質(zhì)也是一種變相減稅，目的是適應(yīng)技術(shù)進(jìn)步加速的要求，降低企業(yè)設(shè)備投資的風(fēng)險(xiǎn)，鼓勵(lì)企業(yè)采用新技術(shù)新設(shè)備，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)的整體升級(jí)。目前國家規(guī)定，火車、輪船、機(jī)器、機(jī)械和其他生產(chǎn)設(shè)備折舊年限為10年。筆者認(rèn)為，機(jī)器、機(jī)械和其他生產(chǎn)設(shè)備如果是通用設(shè)備，10年折舊期尚可，而如果是專用設(shè)備，10年就顯得太長了，產(chǎn)品早就更新?lián)Q代了，折舊期應(yīng)當(dāng)縮短為5－8年。

　　用減稅政策鼓勵(lì)企業(yè)加強(qiáng)員工培訓(xùn)

　　由于多數(shù)企業(yè)效益不高和職工跳槽現(xiàn)象普遍，一些企業(yè)雖然也認(rèn)識(shí)到職工培訓(xùn)的重要性，但由于缺乏財(cái)力或恐怕為他人作嫁，致使企業(yè)在職培訓(xùn)工作十分薄弱，嚴(yán)重制約了企業(yè)的發(fā)展，從長遠(yuǎn)看，不利于人才整體素質(zhì)的提高，對(duì)產(chǎn)業(yè)的升級(jí)和國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展也產(chǎn)生了嚴(yán)重影響。應(yīng)當(dāng)看到，企業(yè)員工的培訓(xùn)絕不僅僅是企業(yè)自身的事情，它關(guān)系到全民素質(zhì)的提高，關(guān)系到國家的長遠(yuǎn)發(fā)展，因此，政府應(yīng)給予一定的資金支持，支持的辦法就是減稅。目前財(cái)政允許企業(yè)以員工工資總額的1.5％提取企業(yè)員工培訓(xùn)費(fèi)，列入成本，即允許抵扣企業(yè)所得稅。但這一政策存在兩個(gè)問題，一是比例過低，二是有些企業(yè)提取培訓(xùn)費(fèi)后并沒有用于職工培訓(xùn)。因此，建議大幅度提高企業(yè)員工培訓(xùn)費(fèi)比率，但又針對(duì)實(shí)際發(fā)生的培訓(xùn)費(fèi)允許按規(guī)定比例抵扣企業(yè)所得稅，沒有發(fā)生的不得抵扣，以保證企業(yè)把培訓(xùn)工作落到實(shí)處。

　　減稅政策應(yīng)與塑造世界名牌相結(jié)合

　　現(xiàn)代市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)既有質(zhì)量的競(jìng)爭(zhēng)、價(jià)格的競(jìng)爭(zhēng)、服務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)，又有品牌的競(jìng)爭(zhēng)，而且品牌在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中的作用在許多領(lǐng)域甚至是第一位的。我們從美國企業(yè)的融資計(jì)劃書中可以看到，美國的企業(yè)非常重視品牌投資，許多美國企業(yè)廣告宣傳的投入在總投入中幾乎占到了一半，這實(shí)際上是一種無形資產(chǎn)的投資。這也是一些美國企業(yè)在市場(chǎng)上能夠長盛不衰的重要原因之一，這一點(diǎn)非常值得我們學(xué)習(xí)和借鑒。但應(yīng)當(dāng)看到，我國企業(yè)不重視廣告宣傳也有政府的責(zé)任。國家規(guī)定企業(yè)廣告費(fèi)只允許按銷售收入的2％計(jì)入成本，其余要從利潤中支付，無形中使廣告費(fèi)提高了33％。加入WTO，中國產(chǎn)品面臨更多外來產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)壓力，同時(shí)國際貿(mào)易環(huán)境的改善又為中國產(chǎn)品擴(kuò)大海外市場(chǎng)提供了良好機(jī)遇。要大規(guī)模地開拓海外市場(chǎng)，加強(qiáng)廣告宣傳是重要手段之一。在這方面政府應(yīng)該助企業(yè)一臂之力。建議將企業(yè)廣告費(fèi)允許計(jì)入成本的比例大幅度提高，或者將企業(yè)廣告費(fèi)按照投資對(duì)待，全部抵扣企業(yè)所得稅，為中國企業(yè)創(chuàng)造世界名牌提供寬松的條件。

　　關(guān)于減稅對(duì)國民經(jīng)濟(jì)的作用，美國肯尼迪政府1962年到1964年實(shí)行的政策很值得借鑒。1962年，美國經(jīng)濟(jì)處在蕭條期，肯尼迪政府為鼓勵(lì)私人投資而采取了兩個(gè)步驟：一個(gè)是放寬折舊的規(guī)定，準(zhǔn)許廠商加快折舊；另一個(gè)是制定稅收上的“投資優(yōu)惠”，準(zhǔn)許企業(yè)從應(yīng)納所得稅額中減去相當(dāng)于新廠房和設(shè)備購置費(fèi)用7％的數(shù)額。1962年，肯尼迪總統(tǒng)建議大幅度降低個(gè)人和公司所得稅率，但國會(huì)把這次減稅推遲至1964年。這次減稅在1964年和1965年分幾個(gè)階段生效，減稅額約占美國財(cái)政收入的2％。事實(shí)證明，1964年的減稅不僅改善了美國的經(jīng)濟(jì)狀況，實(shí)現(xiàn)了高增長、低失業(yè)和低通脹，而且使聯(lián)邦預(yù)算由持續(xù)赤字變?yōu)?965年出現(xiàn)了盈余。

　　綜上所述，筆者認(rèn)為，不應(yīng)泛泛地減稅，而是應(yīng)將減稅與投資、消費(fèi)信貸、職工培訓(xùn)和企業(yè)廣告費(fèi)的擴(kuò)大掛起鉤來，使減稅對(duì)需求的刺激作用落到實(shí)處，創(chuàng)造出一種需求擴(kuò)張的內(nèi)部動(dòng)力機(jī)制，保證經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)快速增長。以上建議尚停留在定性分析的層面，具體實(shí)施時(shí)還需要詳細(xì)測(cè)算，不能過多地影響財(cái)政收入。但從減稅對(duì)財(cái)政收入的影響動(dòng)態(tài)來看，既有減收的一面，也有增收的一面，如果政策設(shè)計(jì)合理，可能使增收部分大于減收部分。在減稅的同時(shí)還應(yīng)大幅度減少建設(shè)國債的發(fā)行，減輕財(cái)政負(fù)擔(dān)，從而有利于財(cái)政的平衡。