現(xiàn)行《事業(yè)單位會計制度》規(guī)定，事業(yè)單位對外投資核算應設置“對外投資”和“事業(yè)基金——投資基金”科目。對外投資賬戶反映事業(yè)單位對外投資實際價值，用于核算各類投資的形成以及投資的收回。《事業(yè)單位會計制度》規(guī)定中還指出，事業(yè)單位對外投資應按歷史成本計價，但歷史成本的構(gòu)成依投出資產(chǎn)種類的不同而不同。

    一、事業(yè)單位對外投資核算存在的弊端

    （一）貨幣、實物無形資產(chǎn)等對外投資時的會計處理弊端 《事業(yè)單位會計制度》規(guī)定，事業(yè)單位利用貨幣、實物、或者無形資產(chǎn)等對外投資時，其會計處理為：借記“對外投資”，貸記“銀行存款”等科目，同時借記“事業(yè)基金——一般基金”，貸記“事業(yè)基金——投資基金”。即按投資額將事業(yè)基金內(nèi)的一般基金轉(zhuǎn)為投資基金（作投資核算時，固定資產(chǎn)除外，下同），只有當一般基金有結(jié)余時，才能進行對外投資，這并不合理。因為“事業(yè)基金——一般基金”是收入和支出相抵后的結(jié)余，其不是事業(yè)單位資產(chǎn)的完整反映，很多資產(chǎn)如有價證券、材料、無形資產(chǎn)等甚至負債（債轉(zhuǎn)股），應付賬款等都可以投資，其金額遠大于一般基金結(jié)余數(shù)。按《事業(yè)單位會計制度》規(guī)定，事業(yè)單位“投資基金”的金額應小于“一般基金”，否則，“事業(yè)基金”不夠結(jié)轉(zhuǎn)或者出現(xiàn)負數(shù)。因此，事業(yè)單位“投資基金”的核算限制了事業(yè)單位對外投資的規(guī)模，而《事業(yè)單位財務規(guī)則》對事業(yè)單位對外投資限額并未做出具體規(guī)定。

　�。ǘ�）一般納稅人單位用庫存材料（產(chǎn)成品）對外投資的會計處理弊端

　　屬于一般納稅人的事業(yè)單位用庫存材料（產(chǎn)成品）對外投資時，按合同協(xié)議確認價或評估確認價值借記“對外投資”，按材料賬面價值（不含增值稅）貸記“材料”，按其相應的增值稅額，貸記“應交稅金——應交增值稅”，按合同協(xié)議確定的價值扣除材料賬面價值與應交增值稅的銷項稅額差額，借記或貸記“事業(yè)基金——投資基金”科目。同時材料（產(chǎn)成品）的賬面價值借記“事業(yè)基金——一般基金”科目，貸記“事業(yè)基金——投資基金”科目。由此產(chǎn)生“對外投資”借方余額與“事業(yè)基金——投資基金”的貸方余額不相等的結(jié)果。其原因是按現(xiàn)行制度規(guī)定材料（產(chǎn)成品）投資時需繳納增值稅（銷項稅額）不計入“事業(yè)基金——投資基金”，這與對應賬戶余額應該相等的對應關(guān)系相矛盾。

　�。ㄈ�）小規(guī)模納稅人單位用庫存材料（產(chǎn)成品）對外投資的會計處理弊端

　　屬于小規(guī)模納稅人事業(yè)單位用庫存材料（產(chǎn)成品）對外投資時，按合同協(xié)議確定價值借記“對外投資”科目，按材料賬面價值（含稅）貸記“材料”科目，按合同協(xié)議確定價值與材料賬面價值的差額，借記或貸記“事業(yè)基金——投資基金”，同時按材料賬面價值，借記“事業(yè)基金——一般基金”科目，貸記“事業(yè)基金——投資基金”科目。按增值稅法規(guī)定對外投資行為視同銷售行為，應計算繳納增值稅，但現(xiàn)行制度中未對應繳增值稅進行核算，使得會計核算的結(jié)果難以完整反映單位資金活動的全貌。

　　（四）對外投資科目設置的弊端

　　對外投資只規(guī)定了成本法核算，而沒有規(guī)定權(quán)益法核算內(nèi)容。事業(yè)單位對外投資僅單設置“對外投資”、“事業(yè)基金——投資基金”兩個科目，無法提供投資單位與被投資單位的相互關(guān)系、投資損益等信息，難以滿足會計信息使用者的需要。許多事業(yè)單位對外投資已占到被投資單位50%以上的資本或?qū)Ρ煌顿Y單位擁有控制權(quán)，被投資單位的財務狀況對投資單位財務狀況有很大影響。

　�。ㄎ澹┦栈赝顿Y的會計處理弊端

　　《事業(yè)單位會計制度》只對事業(yè)單位投出資產(chǎn)的會計處理做出詳細的規(guī)定，并沒有對投資期滿收回投資的會計處理做相關(guān)規(guī)定。

　　二、事業(yè)單位對外投資核算的改進

　�。ㄒ唬┤∠麅糍Y產(chǎn)類“事業(yè)基金——投資基金”科目

　　因為“事業(yè)基金——投資基金”科目的核算不僅限制了事業(yè)單位對外投資規(guī)模，且該科目設置出現(xiàn)了對應賬戶之間金額的不相等情況。從資產(chǎn)屬性來看，“對外投資”和“無形資產(chǎn)”一樣，只是表現(xiàn)形式不同，從資產(chǎn)的運動過程來看，“無形資產(chǎn)”或“材料”的增減不一定同單位的凈資產(chǎn)產(chǎn)生聯(lián)系，更無法做到一一對應。

　�。ǘ�）增加凈資產(chǎn)類“投資收益”科目

　　對于對外投資項目，核算收益與虧損是財務核算的一項重要內(nèi)容，普遍存在的情況是事業(yè)單位都不愿主動承擔國有資產(chǎn)流失的責任，由于其會計核算均是按成本計價，所以對外投資項目的虧損大多數(shù)不反映在賬表中，賬表上仍然是原始的投資價值，由于不提減值準備，事業(yè)單位的投資狀況無法真實地體現(xiàn)在賬面上。事業(yè)單位對外投資的核算辦法嚴重影響了會計決算報告質(zhì)量，所以建議用“投資收益”來評價事業(yè)單位對外投資的盈虧。

　�。ㄈ�）改進對外投資核算

　　對于事業(yè)單位用材料（產(chǎn)成品）對外投資的情況，不管是屬于一般納稅人還是屬于小規(guī)模納稅人的事業(yè)單位，用本單位庫存材料（產(chǎn)成品）對外投資時，按增值稅法規(guī)定應視同銷售行為，計算并繳納增值稅。按合同協(xié)議確認價值或評估確認價值借記“對外投資”，按庫存成本貸記“庫存材料（產(chǎn)成品）”，按計算的增值稅額貸記“應繳稅金——應交增值稅”，按合同協(xié)議確認的價值或評估確認的價值與材料（產(chǎn)成品）的庫存成本及應繳增值稅之差，借或貸記“投資收益”。事業(yè)單位向其他單位投入無形資產(chǎn)或固定資產(chǎn)時，按雙方確定價值，借記“對外投資”，按賬面價值貸記“無形資產(chǎn)（固定資產(chǎn)）”科目，按其差額借記或貸記“投資收益”。

　�。ㄋ模┙梃b企業(yè)會計準則中對外投資核算方法

　　將事業(yè)單位對外投資中對被投資單位不具有共同控制或產(chǎn)生重大影響，且在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的投資按成本法核算，或投資企業(yè)能夠?qū)Ρ煌顿Y單位實施控制的長期股權(quán)投資，即對子公司投資采用成本法核算，其他按權(quán)益法核算。

　�。ㄎ澹┩顿Y期滿事業(yè)單位收回投資時會計處理

　　投資期滿事業(yè)單位收回投資時，借記“銀行存款”或其他資產(chǎn)類科目，貸記“對外投資”，兩者差額借或貸記“投資收益”。