00:10:00
問題已解決
期權(quán)估價(jià)時(shí)，默認(rèn)期權(quán)價(jià)格等于期權(quán)價(jià)值，當(dāng)執(zhí)行價(jià)格為25，股票價(jià)格為40，看漲期權(quán)價(jià)格為10時(shí)，此時(shí)期權(quán)的時(shí)間溢價(jià)=10-（40-25）=-5，小于0，不是說時(shí)間溢價(jià)一定大于等于0嗎，這是怎么回事？
溫馨提示：如果以上題目與您遇到的情況不符，可直接提問，隨時(shí)問隨時(shí)答
同學(xué)您好，如果時(shí)間溢價(jià)算出來是負(fù)數(shù)，那么時(shí)間溢價(jià)就是0，而不是算出來的負(fù)數(shù)。
04/16 15:05
84784980 
04/16 15:06
如果時(shí)間溢價(jià)是0，那么期權(quán)價(jià)值應(yīng)該是15，而不是期權(quán)價(jià)格10，那期權(quán)價(jià)值就不等于期權(quán)價(jià)格了
陳靜芳老師 
04/16 15:09
同學(xué)有完整的題目嗎？麻煩您把題目發(fā)給老師看看。
84784980
04/16 15:10
沒有題目，就是個(gè)人思考，對(duì)這方面不太理解，為什么期權(quán)價(jià)值等于期權(quán)價(jià)格，為什么算出來的時(shí)間溢價(jià)是負(fù)數(shù)就是等于0
陳靜芳老師
04/16 15:34
一般沒有特殊說明，我們就會(huì)認(rèn)為資本市場是有效的，即期權(quán)價(jià)格就等于期權(quán)價(jià)值。
時(shí)間溢價(jià)是時(shí)間帶來的“波動(dòng)的價(jià)值”，是未來存在不確定性而產(chǎn)生的價(jià)值，不確定性越強(qiáng)，期權(quán)時(shí)間價(jià)值越大，所以期權(quán)的時(shí)間溢價(jià)至少等于0
閱讀 3435
描述你的問題，直接向老師提問
2098
意見反饋
