一、從經(jīng)濟(jì)學(xué)視角審視財(cái)務(wù)公正問題的現(xiàn)狀

　　財(cái)務(wù)公正，指企業(yè)理財(cái)活動(dòng)中應(yīng)該遵循的一種價(jià)值觀，是財(cái)務(wù)信息產(chǎn)生的過程及其結(jié)果對(duì)社會(huì)公正需求的一種滿足，屬于社會(huì)公正的子概念，其涉及財(cái)權(quán)配置、收益分配、財(cái)務(wù)信息和信任問題等方面。從經(jīng)濟(jì)學(xué)角度看，財(cái)務(wù)不公正現(xiàn)象在我國(guó)當(dāng)前的制度環(huán)境下不可能消除。第一，基于博弈論角度看，企業(yè)特別是大企業(yè)一般都會(huì)涉及包括股東、經(jīng)營(yíng)者、債權(quán)人、政府、顧客、供應(yīng)商、社區(qū)等眾多利益相關(guān)主體的財(cái)務(wù)行為活動(dòng)，但各利益相關(guān)主體利益并不完全一致，甚至相互對(duì)立，因而其企業(yè)財(cái)務(wù)利益要求有所不同，各利益相關(guān)主體間“爭(zhēng)奪”利益的過程實(shí)際上就是重要的博弈過程。如對(duì)企業(yè)管理當(dāng)局與政府而言，政府具有宏觀管理職能，要求企業(yè)如實(shí)披露財(cái)務(wù)信息，及時(shí)足額繳納稅費(fèi)，以保證國(guó)家財(cái)政收入穩(wěn)定增長(zhǎng)，維護(hù)社會(huì)經(jīng)濟(jì)秩序；但企業(yè)為夸大業(yè)績(jī)或少繳稅費(fèi)，可能虛增（減）收入或虛減（增）費(fèi)用，導(dǎo)致企業(yè)和政府之間出現(xiàn)明顯不平等的信息共享平臺(tái)。同樣，企業(yè)管理當(dāng)局與投資者、債權(quán)人等之間也會(huì)存在類似不平等的利益博弈情形。第二，基于契約理論角度看，不同契約主體之間不可避免地存在利益沖突，如根據(jù)債務(wù)契約，企業(yè)在其未償還債務(wù)前不得向股東支付股利，但這一要求與股東的股利支付要求相背離，股東和債權(quán)人之間因此存在著財(cái)務(wù)分配的不公正；即使在同一契約里，各契約關(guān)系人之間（股東與經(jīng)理人員之間、債務(wù)人與債權(quán)人之間、企業(yè)與政府之間）也存在利益沖突，如作為契約人在面臨利益沖突時(shí)，為確保自身利益，企業(yè)管理當(dāng)局會(huì)采取以權(quán)謀私的行為，結(jié)果經(jīng)常只能達(dá)成一種“零和博弈”的契約，而“零和博弈”本身就是一種不公正的形式。第三，基于內(nèi)部人控制理論角度看，在我國(guó)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌過程中，不可避免地存在內(nèi)部人控制問題。導(dǎo)致我國(guó)的內(nèi)部人控制問題產(chǎn)生的主要誘因有三種：一是政府放權(quán)讓利，擴(kuò)大企業(yè)經(jīng)營(yíng)自主權(quán)和利潤(rùn)留成水平；二是企業(yè)組織轉(zhuǎn)型，建立股份公司和中外合資合作企業(yè)；三是進(jìn)行自發(fā)性和非正式的私有化。如在會(huì)計(jì)核算方面，受內(nèi)部人控制，企業(yè)為迎合各種財(cái)務(wù)信息使用者的需要，設(shè)立多本賬或開設(shè)多個(gè)賬戶，為企業(yè)贏取私利打幌子，使財(cái)務(wù)報(bào)表嚴(yán)重失實(shí)，導(dǎo)致企業(yè)偷稅、漏稅問題嚴(yán)重，政府與企業(yè)利益分配不公。企業(yè)的許多重大理財(cái)活動(dòng)都由內(nèi)部人執(zhí)行，財(cái)務(wù)行為的實(shí)施成為內(nèi)部人濫用控制權(quán)的工具，獲得企業(yè)理財(cái)控制權(quán)的內(nèi)部人必然會(huì)在需要時(shí)不加選擇地滿足自身利益，財(cái)務(wù)利益的公正也就無從談起。

　　二、我國(guó)財(cái)務(wù)不公正現(xiàn)象的表現(xiàn)

　　第一，財(cái)務(wù)信息失真。導(dǎo)致財(cái)務(wù)信息失真的根源是經(jīng)濟(jì)利益的斗爭(zhēng)，由于信息主體間存在差異性，財(cái)務(wù)信息失真可能會(huì)使某個(gè)人（團(tuán)體）在短暫的時(shí)間內(nèi)竊取他人（團(tuán)體）的合法收益。以財(cái)務(wù)信息失真為表現(xiàn)的財(cái)務(wù)不公正現(xiàn)象的存在使信息弱勢(shì)群體的利益受到傷害，其結(jié)果必然是一部分人受益，同時(shí)使另一部分人利益受損，也即是使信息的施動(dòng)者與受動(dòng)者之間存在財(cái)務(wù)利益的極大不平等。

　　第二，財(cái)權(quán)配置不公正。正統(tǒng)財(cái)務(wù)學(xué)的財(cái)權(quán)配置包括所有權(quán)的財(cái)權(quán)配置和企業(yè)內(nèi)部剩余控制權(quán)的配置，實(shí)際上也就是通常所說的“所有者財(cái)務(wù)”與“經(jīng)營(yíng)者財(cái)務(wù)”問題的擴(kuò)展。傳統(tǒng)財(cái)權(quán)配置的核心是明確劃分股東會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和經(jīng)理人員各自的責(zé)、權(quán)、利界線，形成內(nèi)部實(shí)體利益相關(guān)主體間的權(quán)利制衡關(guān)系，確保財(cái)務(wù)制度有效運(yùn)行。而事實(shí)上，這種財(cái)權(quán)配置理論已經(jīng)暴露出甚至?xí)?dǎo)致產(chǎn)生很多問題：首先，以上市公司為代表的龍頭企業(yè)大部分都由國(guó)有企業(yè)改制而成，所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)還未從根本上分離，企業(yè)管理層常常官官相護(hù)，中小股東很難實(shí)質(zhì)性地參與公司財(cái)務(wù)治理；其次，銀行足企業(yè)目前最主要的債權(quán)人，但在公司治理過程中卻不能獲得財(cái)務(wù)控制“狀態(tài)依存機(jī)制”（張維迎，1996）權(quán)利，在資本市場(chǎng)尚不完善的中國(guó)，銀行往往不合理地承擔(dān)著企業(yè)的主要風(fēng)險(xiǎn)；再次，隨著知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代的到來，傳統(tǒng)財(cái)務(wù)資源正在向“泛財(cái)務(wù)資源”拓展，并且已逐漸得到社會(huì)認(rèn)可，但在財(cái)權(quán)配置中卻很難獲得一席之地。

　　第三，收益分配不公正。企業(yè)理財(cái)?shù)哪繕?biāo)經(jīng)歷了從利潤(rùn)最大化向普遍認(rèn)同的股東財(cái)富最大化和企業(yè)價(jià)值最大化的轉(zhuǎn)變（企業(yè)價(jià)值最大化指公司的公允市場(chǎng)價(jià)值，是可以為投資人帶來的現(xiàn)金流量的價(jià)值），但無論是股東財(cái)富最大化還是企業(yè)價(jià)值最大化目標(biāo)都是在“資本雇傭勞動(dòng)”的制度安排下展開的，其財(cái)務(wù)分配目標(biāo)主體始終是股東。這種目標(biāo)在當(dāng)前越來越受到質(zhì)疑：（1）21世紀(jì)是知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代，知識(shí)經(jīng)濟(jì)對(duì)企業(yè)的—個(gè)極為重要的影響是改變了企業(yè)的資源結(jié)構(gòu)，并豐富了資源的內(nèi)容。人力資源、智力資源等軟資源雖已逐漸成為企業(yè)財(cái)務(wù)資源的重要組成部分，并為企業(yè)創(chuàng)造經(jīng)濟(jì)利益，但現(xiàn)行的財(cái)務(wù)目標(biāo)卻沒有涉及于此，如自創(chuàng)商譽(yù)在目前的會(huì)計(jì)理論下至今未獲得確認(rèn)資格，更談不上獲得相應(yīng)的報(bào)酬，體現(xiàn)出硬資源（貨幣資本等）與軟資源的收益分配不公正。（2）企業(yè)在理財(cái)過程中忽視了社會(huì)責(zé)任。企業(yè)的社會(huì)責(zé)任包括：應(yīng)對(duì)消費(fèi)者提供物美價(jià)廉的商品和服務(wù)；對(duì)政府要依法納稅；應(yīng)有對(duì)員工在福利、安全、社會(huì)保障等方面的義務(wù)；應(yīng)對(duì)公共設(shè)施建設(shè)和使用承擔(dān)責(zé)任；對(duì)資源和環(huán)境要負(fù)責(zé)任；企業(yè)應(yīng)有對(duì)社會(huì)慈善事業(yè)等公益事業(yè)的責(zé)任（劉俊海，1999）。從我國(guó)財(cái)務(wù)實(shí)踐看，企業(yè)對(duì)上述第四、第五兩類關(guān)聯(lián)性責(zé)任的執(zhí)行明顯欠缺，如企業(yè)對(duì)“賬面利潤(rùn)”的強(qiáng)烈追求導(dǎo)致其輕視自身財(cái)務(wù)行為的社會(huì)后果，使生態(tài)破壞和環(huán)境損失嚴(yán)重——即企業(yè)與生態(tài)環(huán)境之間的利益分配不公正。對(duì)純屬自愿性社會(huì)責(zé)任的第六項(xiàng)責(zé)任，在我國(guó)現(xiàn)階段更無法實(shí)現(xiàn)。

　　三、財(cái)務(wù)公正的實(shí)現(xiàn)

　?。ㄒ唬┙ⅰ⒔∪晟频臅?huì)計(jì)法規(guī)和準(zhǔn)則目前，我國(guó)會(huì)計(jì)法尚不完整、不充實(shí)，從宏觀角度看它僅規(guī)定了會(huì)計(jì)人員的職權(quán)，更多考慮的是國(guó)家利益而非市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下投資人、債權(quán)人的權(quán)利和利益，不能反映出法的公正性。因此有必要完善會(huì)計(jì)法，使企業(yè)真正做到“有法可依、有法必依、執(zhí)法必嚴(yán)、違法必究”。

　　（二）加強(qiáng)財(cái)務(wù)人員職業(yè)道德建設(shè)企業(yè)財(cái)務(wù)信息質(zhì)量與財(cái)務(wù)人員職業(yè)道德密切相關(guān)，加強(qiáng)會(huì)計(jì)職業(yè)道德建設(shè)是預(yù)防和遏制財(cái)務(wù)信息失真、保證財(cái)務(wù)公正的又一重要措施。首先要通過教育渠道，加大對(duì)誠(chéng)實(shí)守信、愛崗敬業(yè)、忠于職守、堅(jiān)持原則等會(huì)計(jì)職業(yè)道德的宣傳力度，營(yíng)造以誠(chéng)信為榮、失信為辱的良好會(huì)計(jì)職業(yè)道德環(huán)境；其次應(yīng)積極探索如何建立市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下的會(huì)計(jì)職業(yè)道德規(guī)范體系；此外，為保證會(huì)計(jì)職業(yè)道德規(guī)范的實(shí)施，還應(yīng)建立以行業(yè)自律為主的會(huì)計(jì)職業(yè)道德評(píng)價(jià)機(jī)制，加大會(huì)計(jì)職業(yè)道德監(jiān)督、監(jiān)管力度。

　?。ㄈ├嫦嚓P(guān)者共同參與財(cái)務(wù)治理，實(shí)現(xiàn)財(cái)權(quán)配置公正性從財(cái)務(wù)資源配置看，傳統(tǒng)財(cái)務(wù)學(xué)建立在資本雇傭勞動(dòng)制度形式安排基礎(chǔ)之上，單純服務(wù)于財(cái)務(wù)資本（非人力、知識(shí)等資本）的股東利益。隨著知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代的到來，財(cái)務(wù)資源必將大大拓展，要實(shí)現(xiàn)財(cái)權(quán)配置的公正性，企業(yè)需要嘗試構(gòu)建一種新的公司財(cái)務(wù)治理模式，即利益相關(guān)者共同參與企業(yè)財(cái)務(wù)治理的模式。利益相關(guān)者共同參與財(cái)務(wù)治理模式的核心是企業(yè)的財(cái)務(wù)行為對(duì)利益相關(guān)者的權(quán)利和利益產(chǎn)生影響，各利益相關(guān)者有共同參與公司治理的責(zé)任。該模式下，在企業(yè)財(cái)務(wù)治理過程中利益相關(guān)者應(yīng)享有與其自身利益相適應(yīng)的財(cái)務(wù)決策權(quán)利。具體應(yīng)做到：（1）從經(jīng)營(yíng)者角度看，經(jīng)營(yíng)者是企業(yè)人、力資本的最大擁有者，在公司財(cái)權(quán)配置中處于核心地位，除繼續(xù)完善經(jīng)理人市場(chǎng)和激勵(lì)制度外，董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)結(jié)構(gòu)要多元化，必須設(shè)計(jì)一個(gè)由利益相關(guān)者共同組成的董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)，監(jiān)事會(huì)對(duì)董事會(huì)、經(jīng)理人員的財(cái)權(quán)進(jìn)行實(shí)質(zhì)性監(jiān)督。（2）從中小股東角度看，為防止大股東侵害中小股東的財(cái)務(wù)利益，避免中小股東產(chǎn)生消極行為，可以從利益相關(guān)者代表中選出能保護(hù)中小股東利益的非執(zhí)行董事參與企業(yè)財(cái)務(wù)治理；或者中小股東將各自分散的股權(quán)聯(lián)合起來建立委托投票機(jī)制，由投資機(jī)構(gòu)統(tǒng)一代理形成對(duì)公司的財(cái)務(wù)決策權(quán)。（3）從員工角度看，在實(shí)踐中，我國(guó)一貫堅(jiān)持的員工監(jiān)事制度受監(jiān)事任免制度和監(jiān)事會(huì)運(yùn)作機(jī)制缺陷影響，其功能無法發(fā)揮。鑒于此，在公司財(cái)務(wù)決策中可以嘗試實(shí)行員工董事制和勞資協(xié)商制，讓員工作為董事參與正式董事會(huì)進(jìn)行協(xié)商和決定，使員工真正擁有通過法律手段或協(xié)商方式解決經(jīng)營(yíng)和理財(cái)問題及事項(xiàng)的權(quán)利。（4）從債權(quán)人角度看，針對(duì)我國(guó)目前存在嚴(yán)重信任危機(jī)的現(xiàn)狀，為切實(shí)保障債權(quán)人權(quán)利，應(yīng)進(jìn)一步完善“所有權(quán)狀態(tài)依存機(jī)制”?！八袡?quán)狀態(tài)依存機(jī)制”一旦運(yùn)用到企業(yè)財(cái)務(wù)控制權(quán)配置過程中，當(dāng)連債權(quán)人的利益也得不到保障時(shí)，企業(yè)應(yīng)通過破產(chǎn)、清算等極端方式將財(cái)務(wù)控制權(quán)公正、合理地轉(zhuǎn)移到債權(quán)人手中，從而最大限度地補(bǔ)償債權(quán)人損失。另外，我國(guó)正在積極推進(jìn)國(guó)有銀行股份制改革，引入競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制的銀行應(yīng)提升參與企業(yè)財(cái)務(wù)治理的積極性，建立銀企間互派董事的制度，有限地介入企業(yè)財(cái)務(wù)治理。（5）從人力資本、知識(shí)資本角度看，作為人力資本和知識(shí)資本聯(lián)合體的經(jīng)營(yíng)者獲得財(cái)權(quán)是合理、現(xiàn)實(shí)的；而對(duì)于純粹為公司提供知識(shí)資本的所有者而言，可以通過制定完善的會(huì)計(jì)計(jì)量方法對(duì)無形資產(chǎn)進(jìn)行合理計(jì)量、確認(rèn)，換取相應(yīng)的公司股權(quán)對(duì)公司行使財(cái)務(wù)決策權(quán)和財(cái)務(wù)監(jiān)督權(quán)，并承擔(dān)相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)。

　?。ㄋ模┘骖櫺逝c公平，實(shí)現(xiàn)收益分配公正性市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是競(jìng)爭(zhēng)性經(jīng)濟(jì)，企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的強(qiáng)弱是企業(yè)能否生存的籌碼，而競(jìng)爭(zhēng)力與財(cái)務(wù)資源配置效率存在直接關(guān)系，每個(gè)企業(yè)必須盡最大可能獲取效率；但同時(shí)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)又是各相關(guān)利益主體在信息不對(duì)稱條件下的多次博弈，多次博弈的結(jié)果必然要求兼顧公平，否則會(huì)極大地浪費(fèi)資源。實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)收益分配公正的總原則是效率優(yōu)先、兼顧公平，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)效率與公平的統(tǒng)一。首先，財(cái)務(wù)收益效率的實(shí)現(xiàn)必須基于對(duì)人力資本的激勵(lì)，在嚴(yán)格的限制條件下，把期權(quán)轉(zhuǎn)變?yōu)橥耆墓善彼袡?quán)計(jì)劃。針對(duì)我國(guó)資本市場(chǎng)不發(fā)達(dá)的現(xiàn)狀，可以采取降低基本工資、獎(jiǎng)金標(biāo)準(zhǔn)，實(shí)行股票所有權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的方式，讓經(jīng)營(yíng)者承擔(dān)自有風(fēng)險(xiǎn)。這種方式可以促使其努力工作，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)效率最大化，獲得相應(yīng)報(bào)酬。在有形資本和人力資本供給一定的條件下。員工持股計(jì)劃能改變支付方式和工作組織結(jié)構(gòu)，從而提高工人的生產(chǎn)效率，降低企業(yè)籌資成本，使員工獲得稅收優(yōu)惠，為員工創(chuàng)造福利，有利于形成平等的收入分配結(jié)構(gòu)。其次，財(cái)務(wù)收益公平的實(shí)現(xiàn)途徑必須基于倫理道德。企業(yè)應(yīng)建立良好的信用機(jī)制，使債權(quán)人得到利息分配收入；除要承擔(dān)強(qiáng)制性社會(huì)責(zé)任外，更應(yīng)該主動(dòng)承擔(dān)相關(guān)的社會(huì)責(zé)任；應(yīng)積極關(guān)注社會(huì)公益事業(yè)和慈善事業(yè)，實(shí)行以德治財(cái)?shù)姆钦街贫?，企業(yè)相關(guān)利益群體可以此作為評(píng)價(jià)財(cái)權(quán)掌控者業(yè)績(jī)的標(biāo)準(zhǔn)之一；讓更多承擔(dān)企業(yè)責(zé)任、風(fēng)險(xiǎn)或者對(duì)企業(yè)作出貢獻(xiàn)的利益相關(guān)者共同享有企業(yè)“剩余索取權(quán)”。